Ingreso Bruto
—
U$S/ha ponderado
Inversión (Activo)
—
U$S/ha capital de trabajo
Resultado Operativo
—
U$S/ha neto de Adm.
ROA — Renta del Activo
—
Rdo.Op. / Inversión
Margen de Ventas
—
Rdo.Op. / Ingreso Neto
Resultado Op. por Cultivo
Rdo.Op. ponderado U$S/ha — activo vs base
Sensibilidad Resultado Operativo
Eje X = rinde −50%→+20% · Curvas = precio −10%/0%/+10%
Sensibilidad ROA
Eje X = rinde −50%→+20% · Curvas = precio −10%/0%/+10%
⚙️
Parámetros del Modelo
Precios, rindes, rotación, G.Com., cosecha — todo editable por cultivo
| Cultivo | Precio (U$S/Tn) | Rinde (Kg/ha) | Rotación (%) | G.Com. (%IB) | Cosecha (%IB) |
|---|
Rotación = 100%
Trigo/Cebada/Colza son cultivos invernales: comparten hectárea con Soja 2da y cada uno cobra 50% del arrend. base. Soja 2da toma la rotación total de los invernales activos. Precio Trigo/Cebada/Colza es precio neto (GCOM=0).
📋
Costos Directos Desagregados
Semilla, herbicidas, fungicidas, fertilizantes, labores, otros (U$S/ha)
| Concepto |
|---|
🌱
P&L por Cultivo — Escenario Activo
Arrend. como gasto directo · Cosecha sobre G.Directos · sin fila MB
Resultado por cultivo · valores en U$S/ha
📋 Escenario base
| Concepto (U$S/ha) |
|---|
⚖️
Rindes de Indiferencia
Rinde mínimo para Resultado Operativo = 0 (incluye arrendamiento)
| Cultivo | Rinde mínimo | Margen vs base |
|---|
Rinde donde el Rdo. Operativo = 0, incluyendo arrendamiento y Adm. Por encima el cultivo genera excedente.
Holgura >500 kg sobre el mínimo Justo 0–500 kg Bajo por debajo
Holgura >500 kg sobre el mínimo Justo 0–500 kg Bajo por debajo
📈
Tabla de Sensibilidad Detallada
P×R para Resultado Operativo, ROA o Margen de Ventas
Resultado Operativo
ROA
Margen de Ventas
Filas = rinde −50%→+20% · Cols = precio −20%→+20%
Resultado Operativo
—
U$S/ha input al modelo
ROA — Renta del Activo
—
Rdo.Op. / Inversión
Utilidad Neta
—
Después de intereses
ROE — Renta s/ PN
—
Sobre capital propio
Apalancamiento
—
Activo / Patrimonio Neto
Sensibilidad ROA
X=rinde · curvas=precioEje X = rinde −50%→+20% · Curvas = precio −10%/0%/+10%
Sensibilidad ROE
X=rinde · curvas=precioEje X = rinde −50%→+20% · Curvas = precio −10%/0%/+10%
🏦
Estructura de Deuda — Detalle Completo
Activo, Pasivo, PN, ROA, ROE, intereses para los 4 escenarios
| Concepto | 0% Deuda | 25% Deuda | 50% Deuda | 75% Deuda |
|---|
🗺️
Mapa de Calor
Todas las combinaciones P×R — elegí la variable a mostrar
Rdo. Operativo
ROA
Utilidad Neta
ROE
Cols = shock precio · Filas = shock rinde · Apalancamiento según panel lateral
Alto
Bueno
Bajo
Negativo
Muy neg.
📐
Descomposición DuPont — 4 Escenarios de Deuda
M × R × A = ROE para 0%, 25%, 50% y 75% de apalancamiento
| Indicador | 0% Deuda | 25% Deuda | 50% Deuda | 75% Deuda |
|---|
M = Utilidad / Ventas (Margen Neto)
R = Ventas / Activo (Rotación)
A = Activo / PN (Apalancamiento)
El apalancamiento amplifica el ROE cuando ROA > tasa. Con el Socio activo, la tasa efectiva sobre su porción es el ROA del negocio — se reparten el riesgo.
R = Ventas / Activo (Rotación)
A = Activo / PN (Apalancamiento)
El apalancamiento amplifica el ROE cuando ROA > tasa. Con el Socio activo, la tasa efectiva sobre su porción es el ROA del negocio — se reparten el riesgo.
🤝
Socio a Riesgo
ROE con/sin socio ante shocks simultáneos P+R
Shock simultáneo P+R · ROE con/sin socio
El socio financia parte de la deuda cobrando al ROA del negocio en vez de la tasa fija.
✅ En escenarios malos (ROA < tasa): el socio cobra menos que la tasa fija → te protege.
⚠️ En escenarios buenos (ROA > tasa): el socio cobra más → cedés parte de la ganancia.
% de deuda con el socio se configura en el panel lateral.
✅ En escenarios malos (ROA < tasa): el socio cobra menos que la tasa fija → te protege.
⚠️ En escenarios buenos (ROA > tasa): el socio cobra más → cedés parte de la ganancia.
% de deuda con el socio se configura en el panel lateral.